資金管理（Treasury）是現(xiàn)代企業(yè)管理的一項(xiàng)重要內(nèi)容。圍繞企業(yè)生存、發(fā)展、獲利的很多問題都和資金管理相關(guān)，比如如何降低庫存是管理中極為關(guān)鍵的問題。降低庫存的一個(gè)主要目的就是盤活資金。為了獲得更多的資金用于企業(yè)的發(fā)展，向銀行貸款幾乎是每一個(gè)企業(yè)的必經(jīng)之路，但銀行貸款的利息卻又使企業(yè)的財(cái)務(wù)費(fèi)用急劇上升。即便是股份制企業(yè)，可以通過公開市場(chǎng)籌措到大量資金，但是面對(duì)資本市場(chǎng)，卻仍然存在一個(gè)投資回報(bào)的問題。如何平衡自有資金和借貸資金之間的關(guān)系，是企業(yè)面臨的一大課題。企業(yè)一方面要保持資金適當(dāng)?shù)牧鲃?dòng)性以應(yīng)付到期的債務(wù)，另一方面又必須有效地降低資金占?jí)撼杀尽?BR>　　
　　在商貿(mào)企業(yè)中，高效的資金流管理和物流管理構(gòu)成了企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。
　　如果能將每個(gè)業(yè)務(wù)部門乃至每一筆業(yè)務(wù)的資金占?jí)撼杀玖炕�，那無疑將大大地增強(qiáng)績(jī)效考核和決策的科學(xué)性。這種需求在結(jié)構(gòu)龐大、產(chǎn)品線眾多的企業(yè)里往往也會(huì)存在。
　　
　　ERP是現(xiàn)代企業(yè)的內(nèi)部管理平臺(tái)。除了人們熟知的MRP等管理工具之外，ERP也為企業(yè)資金管理領(lǐng)域提供了豐富的分析工具。目前國內(nèi)已經(jīng)有相當(dāng)數(shù)量的企業(yè)開始運(yùn)用ERP進(jìn)行資金管理。本文旨在介紹ERP環(huán)境下，資金管理的各種概念、工具及其實(shí)現(xiàn)。
　　
　　集成環(huán)境下的資金管理
　　ERP的一個(gè)重要特點(diǎn)是集成。現(xiàn)代ERP系統(tǒng)在功能上涵蓋了企業(yè)運(yùn)作的所有方面。
　　
　　集成（Integration）使得在ERP平臺(tái)上工作的人們用一個(gè)聲音說話，他們所面對(duì)的是一套源頭唯一而且勾稽準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)。
　　ERP中的資金管理就是根植于這種集成環(huán)境下的。在我們?cè)敿?xì)介紹資金管理所處的集成環(huán)境前，首先讓我們看兩個(gè)重要的資金管理概念。
　　
　　1．會(huì)計(jì)科目的層次
　　在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)中,我們通常會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)科目進(jìn)行一定的分類，比如資產(chǎn)類、負(fù)債類、權(quán)益類或損益類。但在資金管理中對(duì)于會(huì)計(jì)科目存在另一種視角。如圖1所示，會(huì)計(jì)科目被置于三個(gè)層次之上。ERP系統(tǒng)中資金管理對(duì)會(huì)計(jì)科目的分層使之相對(duì)于其他會(huì)計(jì)軟件確立了絕對(duì)的優(yōu)勢(shì)：即不需要任何人工分析，系統(tǒng)自動(dòng)實(shí)時(shí)生成《現(xiàn)金流量表》。
　　圖1 
　　
　　國內(nèi)絕大多數(shù)會(huì)計(jì)軟件對(duì)于《現(xiàn)金流量表》的處理方法是在輸入會(huì)計(jì)分錄時(shí)，增加現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物科目的輸入內(nèi)容--即指明每筆現(xiàn)金收支是屬于哪一個(gè)表項(xiàng)。這一方面增加了會(huì)計(jì)工作量，另一方面由于在每筆收付款時(shí)必須人工查找該筆往來最初產(chǎn)生的原因，使得輸入的準(zhǔn)確性大受影響。特別當(dāng)一筆收付款對(duì)應(yīng)多個(gè)表項(xiàng)時(shí)，如給供應(yīng)商付款時(shí)包括了貨款和增值稅兩個(gè)表項(xiàng)，這種方法要求將分錄中現(xiàn)金行手工計(jì)算并拆分成幾行，造成不必要的麻煩和錯(cuò)誤。而ERP系統(tǒng)完全杜絕了此種方法的弊病。
　　
　　資金管理模塊將會(huì)計(jì)科目分為三個(gè)層次：
　　
　　現(xiàn)金層包含貨幣資金和短期投資等科目，它相當(dāng)于我國《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則-現(xiàn)金流量表》（本文中略作《現(xiàn)金流量表》）中對(duì)于現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的定義，即庫存現(xiàn)金。它是能隨時(shí)支取的銀行存款和其他貨幣資金以及三個(gè)月內(nèi)到期的短期債券等期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的投資。我們將在下一期的文章中介紹如何利用ERP中的資金管理概念實(shí)時(shí)生成《現(xiàn)金流量表》。
　　
　　收入支出層包含的科目代表了企業(yè)現(xiàn)金流量的起源。比如產(chǎn)品銷售收入代表了現(xiàn)金流入的起源，固定資產(chǎn)、庫存商品代表了現(xiàn)金流出的起源。而長(zhǎng)期投資、應(yīng)交稅金的明細(xì)科目則分別代表了現(xiàn)金流入和流出。所有的權(quán)益類和損益類科目都應(yīng)包含在這一層。這一層對(duì)應(yīng)于《現(xiàn)金流量表》中現(xiàn)金流量的分類或者說直接反映了《現(xiàn)金流量表》表項(xiàng)一至四。即經(jīng)營活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量以及匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額（包括明細(xì)項(xiàng)目）。
　　
　　應(yīng)收應(yīng)付層雖然稱為應(yīng)收應(yīng)付層，但它不僅包含應(yīng)收賬款和應(yīng)付賬款，而且還包含預(yù)收和預(yù)付賬款、其他應(yīng)收和應(yīng)付款、應(yīng)收和應(yīng)付票據(jù)等科目。這一層的科目反映了收入和支出在形成現(xiàn)金流量之前以短期債權(quán)債務(wù)存在的臨時(shí)狀態(tài)。它對(duì)應(yīng)《現(xiàn)金流量表指南》中計(jì)算各表項(xiàng)時(shí)的調(diào)整項(xiàng)。
　　
　　ERP中的資金管理模塊是一個(gè)數(shù)據(jù)接收系統(tǒng)。通過對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)中的科目分層，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的賬務(wù)處理被自動(dòng)地轉(zhuǎn)換成了資金管理的語言。
　　
　　下文我們將詳細(xì)介紹這種轉(zhuǎn)換。完成從財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)到資金管理數(shù)據(jù)的轉(zhuǎn)換并不需要額外的數(shù)據(jù)輸入工作。這樣一方面減少了日常財(cái)務(wù)工作的負(fù)荷，另一方面保證了財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)和資金管理兩個(gè)領(lǐng)域信息的一致。在ERP系統(tǒng)實(shí)施過程中，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)模塊會(huì)定義會(huì)計(jì)科目表。與此同時(shí)，資金管理模塊需要對(duì)所有的科目進(jìn)行上述的分層。
　　
　　2．集成中的資金管理
　　科目分層之后，我們看一看資金管理是怎樣集成到整個(gè)ERP中的。如圖2所示，
　　
　　圖2
　　在資金管理的上方是ERP中業(yè)務(wù)和物流(Logistics)的各個(gè)模塊：銷售、生產(chǎn)、采購和庫存管理。整個(gè)業(yè)務(wù)流程很難一言概括，也不是本文的重點(diǎn)，因此我們僅做簡(jiǎn)要介紹作為本篇的背景。
　　
　　業(yè)銷售人員進(jìn)行各種售前活動(dòng)，簽定銷售合同。ERP運(yùn)行MPS和MRP，生成生產(chǎn)定單和采購申請(qǐng)，分別由生產(chǎn)部門和采購部門完成。而庫存管理部門通過系統(tǒng)集成管理庫存，如采購合同收貨，生產(chǎn)定單的收發(fā)貨和銷售發(fā)貨。采購合同的完成需經(jīng)過收貨入庫和供應(yīng)商發(fā)票校驗(yàn)等步驟，最終系統(tǒng)根據(jù)付款條款生成付款建議，由出納審核后正式付款。同樣的，銷售合同必須經(jīng)過銷售發(fā)貨和財(cái)務(wù)部開票等步驟，風(fēng)險(xiǎn)管理部門根據(jù)公司政策進(jìn)行催款和對(duì)賬，最終收到貨款。
　　
　　ERP通過整合企業(yè)內(nèi)部流程，規(guī)范信息流轉(zhuǎn)，保證了各部門的協(xié)同工作。
　　在上述流程運(yùn)轉(zhuǎn)中，有些業(yè)務(wù)行為需要用會(huì)計(jì)的語言記錄下來，如銷售環(huán)節(jié)的開票、發(fā)貨、收款以及采購環(huán)節(jié)的收貨、發(fā)票校驗(yàn)和付款。這時(shí)業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)的集成體現(xiàn)在ERP的自動(dòng)記賬功能上--系統(tǒng)根據(jù)業(yè)務(wù)部門提供的信息在會(huì)計(jì)模塊中自動(dòng)產(chǎn)生會(huì)計(jì)分錄并更新賬簿。圖2中的黑色箭頭就代表了自動(dòng)記賬，而箭頭指向的圓環(huán)表示生成的會(huì)計(jì)分錄，根據(jù)科目的三個(gè)層次又被轉(zhuǎn)換成了資金管理的語言。
　　
　　例如當(dāng)庫存管理部門針對(duì)某張銷售合同發(fā)貨出庫時(shí)，系統(tǒng)根據(jù)發(fā)出的商品、發(fā)出商品的庫存地等信息自動(dòng)生成"借：產(chǎn)品銷售成本"、"貸：庫存商品"，金額為該批次產(chǎn)品成本的會(huì)計(jì)分錄。由于產(chǎn)品銷售成本和庫存商品同屬資金管理中收入支出層，因此這筆憑證不會(huì)在資金管理中產(chǎn)生影響。
　　
　　又如當(dāng)財(cái)務(wù)參照該次發(fā)貨在系統(tǒng)中生成發(fā)票時(shí)，系統(tǒng)將自動(dòng)生成"借：應(yīng)收賬款--該客戶明細(xì)"、"貸：產(chǎn)品銷售收入"、"貸：應(yīng)交稅金"的會(huì)計(jì)分錄。由于應(yīng)收賬款屬于應(yīng)收應(yīng)付層，而產(chǎn)品銷售收入和應(yīng)交稅金都屬于收入支出層，因此這筆業(yè)務(wù)會(huì)對(duì)資金管理產(chǎn)生影響，但此時(shí)還沒有形成現(xiàn)金流。
　　
　　最后當(dāng)收到銷售貨款時(shí)財(cái)務(wù)在系統(tǒng)中輸入會(huì)計(jì)分錄"借：銀行存款"、"貸：應(yīng)收賬款--該客戶明細(xì)"。銀行存款屬于現(xiàn)金層，而應(yīng)收賬款屬于應(yīng)收應(yīng)付層，因此這筆業(yè)務(wù)也會(huì)對(duì)資金管理產(chǎn)生影響，而且已經(jīng)形成了現(xiàn)金流。
　　
　　從上述三個(gè)例子中，我們可以看到系統(tǒng)判斷一筆分錄是否對(duì)資金管理產(chǎn)生影響取決于該筆分錄的各個(gè)項(xiàng)目是否跨越了不同的會(huì)計(jì)科目層次。我們將在下一期文章中的《資金管理狀態(tài)》中作詳細(xì)解釋。
　　
　　總之，通過"業(yè)務(wù)=>會(huì)計(jì)=>資金管理"的信息流轉(zhuǎn), ERP中的資金管理吸收了來自企業(yè)各個(gè)方向的信息，保證了資金管理各種功能的實(shí)現(xiàn)�！�